理财周报记者 李峻岭/文

这场关于零售银行的对话持续了两个多小时。

真诚感谢这些远道而来的零售银行家们！是的，我们愿意给这些零售银行业务的开拓者们，冠之以我们心中最神圣的称谓——零售银行家。

四年来，每到这个时候，为了这个美丽的约定，你们和理财周报聚在一起，相互温暖，相互鼓舞！

这些零售银行家们的思维跨度不仅局限于2011年和即将到来的2012年。在更长久和更宽广的时空中，那些关于零售银行，关于财富管理、关于理财产品、关于客户需求、关于利益和责任的话题，延展开来。

如何进行有效的财富管理是此次对话的重要内容。而银行的财富管理包括产品体系、客户体系、渠道体系和服务体系等方面。理财产品是财富管理产品体系中最重要的内容。

最新数字显示，银行发行理财产品的余额已达3.3万亿，在2010年年底，余额为1.9万亿，增长迅速。不过，今年理财业务也受到了来自于政策环境、市场环境等因素的影响。与会的嘉宾就2011年的理财业务的政策大环境、理财产品等进行了回顾，同时对2012年的理财市场作了展望和分析。

在2011年，与会的各家银行都感受到了监管部门对于理财业务不断进行的“规范”举措。对于大部分银行而言，这种紧张的形势一直持续到12月份。而且，与会嘉宾也大都表示，2012年存款压力仍将持续。对于习惯了通过存贷业务持息差过日子的商业银行，这真是一种烦恼。但烦恼会更猛烈地促推经营转型，促进真正中间业务的发展。

中国农业银行金融市场 部副总经理彭向东给我们带来了一个好消息：监管部门正在制定关于个人理财业务的体系性文件。这将是自2005年发布个人理财业务相关管理办法以来最为重要的立规行为。

人们期待，当理财业务的规模逐渐扩大，当理财业务逐步向真正的资产管理业务过渡过程中，相关的规章制度能跟得上。

郭田勇(微博)教授关注到2011年理财产品发行数量和余额的迅猛增长。他表示，财富管理等中间业务才刚刚起步，未来发展任重道远。

理财周报记者 文一多/整理

谭昊：整个银行业的状况有点像这两天迷雾中的北京，有些东西看得特别清楚，有些东西却看得不太清楚。

我们能够看清楚大的趋势以及历史发展的轨迹，2006年，银行理财产品只有几百款，到今年第三季度已达到18000多款，速度极其惊人。

从银行利润情况看，民生银行行长有一句话最近广为流传，“有时候利润太高不好意思公布。”那么，这个行业真的那么赚钱吗？事实表明，部分银行的确如此，甚至有些银行一家等于数个行业。

但是另外一方面我们也看得不太清楚，比如我们银行业利润这么高，为什么资本市场不太认同？为什么资本市场给银行估值到历史底部？在国外成熟市场中间业务占比会超过一半，而中国平均行业水准在10%-20%，摆在我们面前的整个银行转型任务非常重，路也非常长。所以我们今天讨论的主题是银行转型进行时，怎么迎接零售银行时代？