从已披露的上市银行年报来看，不良贷款拨备显然成为了影响银行年报利润的重要因素。然而，在不良贷款何时见顶明朗之前，多提拨备的银行似乎更受业界待见，这类银行2013年的业绩或有更好表现。

拨备影响利润增长

证券时报记者统计发现，发布业绩的10家上市银行中，5家银行截至2012年末的拨备覆盖率较年初有所提高，为中行、建行、工行、农行和中信，分别较上年提高15.55%、29.85%、28.63%、63.04%和15.94%，平安、交行、民生、招行和浦发则有所下降。

记者发现，在拨备覆盖率提高和降低的两方阵营中，最引人注目的是平安银行和中信银行。其中，平安银行2012年末拨备覆盖率较年初大大降低了138.34个百分点至182.32%，但其净利润则同比增长30%。此前曾有分析称，仅凭减少坏账拨备，平安银行就可以释放数十亿元利润。

与平安银行形成对比的中信银行，拨备覆盖率达到288.25%，比年初提升15.94个百分点，在大幅计提拨备之下，中信净利增长仅不到1%。有分析称，该行拨备前利润将比上年增长12.12%。年报来看，该行为进一步增强风险抵御能力，提取贷款减值准备高达128.04亿元，比上年增长123.3%。

有些银行大幅调低拨备覆盖率的做法惹来“粉饰利润”的质疑。对此，对外经济贸易大学兼职教授、金融问题专家赵庆明对记者表示，商业银行借贷款损失准备对年度利润进行调节在国际上也十分普遍，但贷款损失准备到底应该提多少，是基于各行对于该行资产质量变化的判断，是否利用这一办法来“粉饰利润”，不可盲目定论。

一位不愿具名的中型券商银行业分析师则对记者表示，不排除银行管理层根据对股价和市值管理的要求，借调节坏账拨备这个手段来实现平滑利润增长的目的，“很多投资者更为关注银行拨备前利润。”

多提拨备更受待见

赵庆明表示，多提拨备的银行利润看似下降，但未必不受投资者欢迎，银行出于谨慎在去年多提拨备，如果今年资产质量转好，管理层可能会将坏账准备回拨利润，2013年业绩可能会有更好表现。

五大行方面，除了交行略微降低了拨备覆盖率，其余均提高了拨备覆盖率。长江证券分析师刘俊表示，建行较强的拨备和核销力度使得公司安全边际持续上升，有助于2013年业绩的平稳增长。在经济弱复苏的背景下，银行不良余额有望见顶回落。