分析师提示“专业性”风险

值得注意的是，澳新银行有一款“双层塔式”的结构性理财产品，同样是挂钩澳元兑美元的即期汇率。产品起始日为2013年6月28日，到期日为9月25日，起始即期价格为0.9265（(AUD/USD)）。与传统的理财产品设计模式不同，此产品划定了两个区间，区间一是0.9010～0.9710，区间二为0.8860～0.9810。截至到期日，区间一已经被突破，但仍处在区间二以内。

普益财富研究员叶林峰向 《每日经济新闻》记者介绍，“这种所谓双层塔式的区间设计实质上和传统的区间型理财产品没有本质上的差异，这可能是由于银行使用的衍生工具不同而选择的不同设计，不过万变不离其宗。”

由于未能在其产品说明书上找到最高预期收益的到达条件，《每日经济新闻》记者致电澳新银行相关部门询问该款产品具体收益率情况，对方称上述几款产品都是定制型产品，并不针对公众发售，所以不能公布实际收益率情况。

澳新银行方面称，“上述理财产品中设定的区间是由客户来决定的，我们是根据客户的需求来定制的。”不过，记者并未在其产品说明书或是产品公告上看到类似说明。

对此，叶林峰表示，“如果真的是私人银行发售的理财产品，是可以根据投资者的需求来设计产品的，但如果说具体的区间设计都是由投资者决定，投资者直接参与到产品设计过程中去，我觉得这个可能性不大。”

一位不愿具名的理财分析师告诉记者，外资银行在进入国内之后，有把投资者当作成熟投资者看待的倾向。虽然投资者确实自身会有一些专业水平，但是考虑到国内的市场并不成熟，投资者普遍并没有那么专业，所以银行就算给投资者选择的权利，投资者也很难是在自身懂的前提下进行选择的。

据记者观察，今年以来，国际汇市波动频繁，趋向不明，不少商业银行减少发行汇率理财产品。叶林峰提醒说，结构性理财产品设计大多较为复杂，如果搞不清楚产品设计规则，那对于投资者的风险是很大的。如果没有太多专业的投资经验，对投资标的不了解的投资者，不建议选择结构性理财产品。

不过，亦有分析师认为，购买银行理财产品本身就是一种投资行为，投资自然就会有盈利或者亏损的可能，银行理财产品有没有达到预期收益都是正常现象，投资者应该具备承受风险的心理准备。