建行理财师建议：

家庭资产中配置实物黄金 年轻一族进行贵金属定投

黄金前几年的“一路高歌”到今年渐显“低调”，“中国大妈”也从今年4月份的抢金时的“疯狂”状态变成了现在的冷静观望。

这个被中国人寄予美好寓义，并纳为生财之道的黄金，到底怎么了？是否还应该对黄金抱持着恋爱般的热情和信心？面对丰富多样的黄金投资产品，不同人群该如何“出手”？……就这些问题，本刊记者专访了建行福州城东支行国际金融理财师——郑小云，让她给大家一些“金点子”。

客观看待黄金投资

看着黄金今年一路下行的走势图，或许许多人都觉得黄金大势已去，不再对其抱有信心。但郑小云则不这么认为。“今年的黄金市场使许多投资者对黄金保值提出疑问，有的人认为黄金的辉煌阶段要过去了。我认为应该客观看待。”建行福州城东支行理财师郑小云分析，虽然今年黄金从1700美元/盎司调整到1200美元/盎司左右，但市场行情并未减弱实物黄金的固有价值。在国际市场中，实物黄金的交易占比是比较小的，90%以上都是黄金衍生品。在黄金一轮轮被打压下，各国央行还是成为实物黄金的净买家，因为他们非常清楚实物黄金作为货币之锚的作用。

郑小云说到，对于中国老百姓而言，一直都有藏金的习惯，也知道实物黄金是实实在在的“家底”，如果从未持有过一块实物黄金的话，建议现在就可以为自己家庭资产配置中添上一笔实物黄金，因为实物金的作用还在于规避未来的许多未知风险。

银行贵金属理财产品丰富

对于大部分市民来说，最熟悉的黄金产品莫过于实物金，那除此以外，银行还有哪些贵金属投资品可供选择？

“银行推出的贵金属投资产品种类丰富，以建行为例，就有实物黄金、账户贵金属、贵金属定投、代理个人客户上海黄金交易所贵金属业务以及黄金订制化产品。”郑小云介绍，实物黄金品种多，是家庭黄金收藏和馈赠亲朋友好友的首选；账户贵金属也就是大家俗称的“纸黄金”或“纸白银”，只要在银行开立账户贵金属账户后，就可以通过网上银行或手机银行进行买卖，不仅可以实时交易，还可以进行委托挂单交易，这对许多工作繁忙的上班族来说，是一种非常“体贴”的投资产品。

而新推出的贵金属定投也具有许多优势，一是可自主选择定投时点，即可按期按时点价格为客户买入账户贵金属；二是可灵活选择定投周期，可申请按月或按日定投，也可设定终止条件，对定投进行风险管理。例如，您可以选择在每月10号18点买入3克的黄金，并可设定30克为终止条件，则当累计定投至30克时，会自动停止定投。而累计到一定的克数，还可将账户黄金兑换成实物黄金取出。

此外，代理个人客户上海黄金交易所贵金属业务，采取T+0的交易机制、采取保证金杆杠模式，引入做空机制。黄金订制化产品则可以根据个人的喜好订制不同的黄金规格与图案。

依据个人资产及风险承受能力选择产品

面对“琳琅满目”的贵金属产品该如何选择，这是许多人都“烦恼”的事。

“不要盲目随意跟风投资，每个人还是应该根据自己的资产状况、风险承受能力以及个人需求和喜好进行选择。”郑小云建议，家庭配置中，实物黄金配置十分必要，除了自用的固定资产外，其他用于投资的品种可以有10%左右的资产用于配置实物黄金。

郑小云建议，对于现在想投资贵金属的市民，可以选购些实物黄金，对于一些理财没有规划的年轻一族，喜欢购物的月光一族，现在可以选择进行贵金属定投，每个月选择发工资后的某一日作为定投日，能让自己强制储蓄。而现在的贵金属价位非常适合定投。

此外，对于风险承受能力较强，积极进取型投资者，则可考虑选择代理个人客户上海黄金交易所贵金属业务；而大型集团公司或少数个人有特殊的需求或喜好，则黄金订制化产品是不错的选择。